Bitcoin het Dinsdag grootliks stabiel verhandel, maar het verliese uitgebrei na 'n massiewe uitwissing van $1,5 miljard in die digitale afgeleidesmark gedurende die vorige sessie, aangesien handelaars voorberei het op verhoogde wisselvalligheid voor een van die grootste opsie-vervaldatums in die mark se geskiedenis.

Beleggers het ook gewag vir die toespraak van die voorsitter van die Federale Reserweraad, Jerome Powell, later die dag, wat nuwe seine oor die rigting van monetêre beleid kan bied na verlede week se rentekoersverlaging.

Met die laaste kontrole was die wêreld se grootste kriptogeldeenheid 0,1% laer tot $112 711,6 teen 01:55 vm ET (05:55 GMT), naby 'n tweeweekse laagtepunt.

$1.5 Miljard Likwidasies… en Powell in Fokus

Bitcoin het Maandag met meer as 3% gedaal en kortliks onder $112 000 gebreek voordat dit van sy verliese verminder het. Data van Coinglass het getoon dat lang posisies ter waarde van ongeveer $1,5 miljard oor kriptomarkte in 'n enkele dag gelikwideer is, wat die grootste ommeswaai in maande was.

Meer as 400 000 handelaars het gesien hoe hul hefboomweddenskappe uitgewis is. Ether het met soveel as 9% gedaal, terwyl altcoins soos Dogecoin ook skerp dalings beleef het.

Verslae het aangedui dat die uitverkoping aangevuur is deur oorhefboomde posisies en dun likiditeit, wat prysskommelings versterk het. Verliese is verder vererger deur opsiehandelaars wat geposisioneer is vir buitensporige markbewegings.

Massiewe opsies verval vooruit

Die mark verwag nou 'n groot verval van kripto-opsies op Vrydag. Data van Deribit dui daarop dat meer as $23 miljard se Bitcoin- en Ether-kontrakte gaan verval, wat dit een van die grootste sulke gebeurtenisse ooit maak.

Fed-beleid en inflasiedata in die kollig

Die Federale Reserweraad bly hierdie week die sentrale fokus. Powell se toespraak volg op opmerkings Maandag deur goewerneur Stephen Miran, met verskeie ander Fed-amptenare wat ook in die komende dae sal praat.

Die Fed het rentekoerse verlede week met 25 basispunte verlaag, terwyl sy "puntgrafiek" die moontlikheid van nog twee verlagings vanjaar aangedui het. Amptenare het egter 'n versigtige toon beklemtoon en beklemtoon dat inflasie bo die teiken bly en dat die tempo van verslapping van inkomende data sal afhang.

Markte wag ook Vrydag op die vrystelling van die kern Persoonlike Verbruiksuitgawes (PCE) prysindeks, die Fed se voorkeur-inflasiemaatstaf.

Beijing se stil waarskuwing oor tokenisering in Hong Kong

Reuters het afsonderlik berig dat China se sekuriteitsreguleerder informeel sommige makelaars op die vasteland aangesê het om werklike bate-tokeniseringsaktiwiteite (RWA) in Hongkong te staak, wat Beijing se kommer oor die vinnige groei van digitale produkte buite sy grense beklemtoon.

Die riglyne, wat in onlangse weke uitgereik is, was daarop gemik om te verseker dat sulke produkte deur egte besighede gerugsteun word en dat risikobestuurspraktyke verbeter.

RWA-tokenisering behels die omskakeling van tradisionele bates soos effekte of vaste eiendom in blokketting-gebaseerde tokens. Hong Kong bevorder die sektor as deel van sy strewe om 'n wêreldwye digitale finansieringsentrum te word, wat Chinese makelaars lok wat nuwe produkte wil bekendstel.

Oliepryse het Dinsdag gestyg, selfs terwyl beleggers voortgegaan het om wêreldwye voorraadverwagtinge te beoordeel, nadat die Irakse regering en die Koerdiese streekregering 'n voorlopige ooreenkoms bereik het om 'n belangrike ru-oliepyplyn te herbegin.

Brent-ru-olie-termynkontrakte het teen 09:19 GMT met 14 sent tot $66,71 per vat gestyg, terwyl Amerikaanse Wes-Texas Intermediate (WTI) ru-olie met 21 sent tot $62,49 per vat gestyg het, wat vroeëre klein verliese uitgewis het.

Beide Brent en WTI het oor die vorige vier sessies gedaal en ongeveer 3% van hul waarde verloor.

Giovanni Staunovo, 'n ontleder by UBS, het gesê: "Daar is steeds ondersteunende faktore, soos lae olievoorrade in OESO-lande. Maar aan die ander kant bly stygende ru-olie-uitvoere van OPEC+ 'n rem op pryse, tesame met die afwesigheid van nuwe sanksies wat Russiese olie-uitvoere teiken."

Handelaars hou ontwikkelinge in die Midde-Ooste noukeurig dop nadat Bagdad en die Koerdiese streekregering Maandag 'n ooreenkoms met oliemaatskappye bereik het om ru-olie-uitvoere via Turkye te hervat, volgens Reuters wat olie-amptenare aanhaal. Die amptenare het bygevoeg dat die ooreenkoms Dinsdag deur die Irakse kabinet goedgekeur word.

Die deurbraak sal uitvoere van ongeveer 230 000 vate per dag vanaf Irak se Koerdistan-streek moontlik maak, wat sedert Maart 2023 gestaak is.

Oor die algemeen maak die wêreldwye oliemark hom gereed vir 'n ooraanbod en 'n verswakkende vraag, gebuk gegaan onder die vinnige aanvaarding van elektriese voertuie en die ekonomiese gevolge van Amerikaanse tariewe.

In sy jongste maandelikse verslag het die Internasionale Energie-agentskap gesê dat die wêreldwye olievoorraad vanjaar teen 'n vinniger tempo sal groei, met die oorskot wat na verwagting in 2026 sal toeneem namate OPEC+-produksie uitbrei saam met stygende nie-OPEC-voorraad.

Tog hang risiko's oor die mark, met handelaars wat dophou of die Europese Unie strenger sanksies op Russiese olie-uitvoere sal instel, sowel as enige eskalasie van geopolitieke spanning in die Midde-Ooste.

'n Voorlopige Reuters-peiling Maandag het getoon dat Amerikaanse ru-olievoorrade waarskynlik verlede week gestyg het, terwyl petrol- en distillaatvoorrade na verwagting sou afgeneem het.

Silwerpryse het Dinsdag in die Europese mark gestyg en die winste vir die vierde agtereenvolgende sessie voortgesit nadat dit vir die eerste keer sedert 2011 bo $44 per ons gebreek het, wat 'n nuwe rekordhoogtepunt opstel. Die styging is ondersteun deur voortgesette swakheid in die Amerikaanse dollar.

Die skuif is ook aangevuur deur die versnelde vraag van kleinhandelbeleggers, wat silwer as ondergewaardeer beskou in vergelyking met goud, wat steeds nuwe hoogtepunte bereik.

Prysoorsig

Silwerpryse vandag: Die metaal het met 0.6% geklim tot $44.34 per ons, die hoogste sedert Mei 2011, vanaf 'n openingsvlak van $44.07, nadat dit 'n laagtepunt van $43.64 bereik het.

Met Maandag se vereffening het silwerpryse met 2,3% gestyg in hul derde agtereenvolgende daaglikse styging, ondersteun deur die sterk vraag na die witmetaal.

Amerikaanse dollar

Die Amerikaanse dollar-indeks het Dinsdag met 0,1% gedaal, wat 'n tweede agtereenvolgende daling aandui en wegbeweeg van 'n tweeweekse hoogtepunt van 97,82, wat die voortgesette swakheid teenoor 'n mandjie van groot globale geldeenhede weerspieël.

Behalwe vir winsneming en korrektiewe bewegings, bly die dollar onder druk van groeiende verwagtinge van verdere rentekoersverlagings deur die Federale Reserweraad in die komende maande.

Amerikaanse rentekoerse

Die goewerneur van die Fed, Steven Miran, het Maandag gesê dat die sentrale bank onderskat hoe beperkend sy huidige beleidsposisie is, en gewaarsku dat die arbeidsmark in gevaar sal wees as beduidende rentekoersverlagings nie gelewer word nie.

Volgens CME se FedWatch-instrument prys markte tans 'n 90%-waarskynlikheid in vir 'n rentekoersverlaging van 25 basispunte by die Fed-vergadering in Oktober, met slegs 'n 10%-kans op geen verandering nie.

Jerome Powell

Beleggers wag op die Fed-voorsitter Jerome Powell se opmerkings later vandag by die Greater Providence Kamer van Koophandel se Ekonomiese Vooruitsigte-middagete in Rhode Island, waar hy na verwagting meer duidelikheid sal gee oor die vooruitsigte vir Amerikaanse monetêre beleid.

Kleinhandelvraag

Terwyl kleinbeleggers veilige hawe-bates soek te midde van die voortdurende wêreldwye verskuiwing na losser monetêre beleid, het silwer as 'n koste-effektiewe opsie na vore gekom.

Die huidige styging in silwerpryse weerspieël groeiende erkenning onder kleinhandelbeleggers dat die witmetaal aansienlik onderwaardeer bly in vergelyking met goud, wat steeds historiese hoogtepunte behaal.

Die Amerikaanse dollar het Dinsdag effens gestyg voor 'n geskeduleerde toespraak deur die voorsitter van die Federale Reserweraad, Jerome Powell, later in die sitting, na aanleiding van die sentrale bank se onlangse besluit om rentekoerse te verlaag.

Om 03:00 vm ET (08:00 GMT) het die dollar-indeks, wat die dollar teen 'n mandjie van ses ander geldeenhede meet, met 0.1% gestyg tot 97.012, en het dit beskeie herstel na 'n daling in die vorige sessie.

Fokus op Powell se toespraak

Die dollar verhandel hierdie week in 'n nou bandwydte na skerp skommelinge verlede week, aangesien die aandag later vandag op Powell se opmerkings vestig.

Powell se toespraak kom nadat die Fed rentekoerse met 25 basispunte verlaag het tydens sy jongste vergadering verlede week. Die sentrale bank se leiding oor die toekomstige pad van leenkoste het egter ruimte gelaat vir debat oor die moontlikheid van verdere verlagings voor die einde van 2025, wat meer fokus plaas op enige seine wat Powell mag gee rakende monetêre beleidsrigting.

Die nuwe Fed-goewerneur Steven Miran het Maandag 'n skerp rentekoersverlaging versoek, maar verskeie van sy kollegas het 'n meer versigtige toon aangeneem en beklemtoon dat die prioriteit moet bly om te verseker dat inflasie terugkeer na die Fed se 2%-teiken.

Ontleders by ING het opgemerk: “Beide Alberto Musalem, Raphael Bostic en Beth Hammack is aan die hawkagtige kant van die spektrum, wat nie besonder verbasend is nie, maar hul opmerkings dui daarop dat die hawkagtige front relatief ferm bly ten spyte van toenemende druk vir verslapping.”

Volgens CME se FedWatch-instrument gee markte tans 'n kans van ongeveer 90% dat die Fed sy teikenkoers met 25 basispunte sal verlaag vanaf die huidige reeks van 4%–4,25% tydens sy Oktober-vergadering. Markte sien ook 'n waarskynlikheid van ongeveer 75% vir 'n verdere verlaging van 25 basispunte tydens die daaropvolgende Desember-vergadering.

Euro daal ten spyte van sterk PMI-data

In Europa het die EUR/USD-paar met 0.1% gedaal tot 1.1789, met die euro wat gestyg het na sy beste daaglikse prestasie in 'n week gedurende Maandag se sessie.

Data wat vroeër Dinsdag vrygestel is, het getoon dat ekonomiese aktiwiteit in Duitsland – die grootste ekonomie van die eurosone – in September versnel het en die vinnigste tempo in 16 maande aangeteken het danksy 'n herstel in die dienstesektor.

Duitsland se blitsige saamgestelde PMI, saamgestel deur S&P Global, het in September tot 52.4 gestyg vanaf 50.5 in Augustus, wat die verwagtinge van 50.6 oortref het.

September was die vierde agtereenvolgende maand wat die indeks, wat dienste en vervaardiging dophou en meer as twee derdes van die eurosone-ekonomie uitmaak, bo die 50-drempel gekom het wat groei aandui.

ING het kommentaar gelewer: “Dit is dalk nie rede vir groot opgewondenheid oor die euro nie, maar dit is waarskynlik genoeg om die eenheidsgeldeenheid goed geposisioneer te hou om voordeel te trek uit verdere verskuiwings weg van die dollar.”

Die bank het bygevoeg: “Ons verwag dat EUR/USD vandag rondom die 1.1800-vlak sal beweeg, met die potensiaal vir meer matige winste later vandeesweek.”